Apa korelasi mata uang?
Korelasi mata uang, atau korelasi valas, menunjukkan sejauh mana suatu mata uang tertentu berkorelasi dengan mata uang lainnya, membantu pedagang memahami pergerakan harga mata uang dari waktu ke waktu dan memengaruhi keputusan valas mereka.
Mata uang diperdagangkan secara berpasangan, artinya tidak ada pasangan mata uang tunggal yang terisolasi. Ini berarti bahwa trader perlu memahami bagaimana pasangan mata uang bergerak dalam kaitannya dengan pasangan mata uang lainnya, terutama jika mereka memperdagangkan beberapa pasangan mata uang secara bersamaan.
Menggunakan korelasi mata uang dalam perdagangan valas
Saat menggunakan korelasi mata uang dalam perdagangan valas, pedagang dapat memperoleh pengetahuan tentang posisi yang saling membatalkan, sehingga mereka tahu untuk menghindari posisi tersebut. Trader juga dapat menggunakan korelasi pasangan mata uang untuk mendiversifikasi portofolio. Lebih lanjut mengenai strategi ini akan dibahas di bawah ini.
Korelasi fx direpresentasikan dalam skala numerik. ‘Koefisien korelasi’ ini berkisar antara -1 dan +1 dan menunjukkan derajat korelasi. Misalnya, +1 merupakan korelasi linier positif, dan menyiratkan bahwa kedua mata uang akan selalu bergerak ke arah yang sama. Koefisien korelasi sebesar -1 berarti pasangan mata uang akan selalu bergerak berlawanan arah, sedangkan jika korelasinya 0 maka hubungan antar mata uang dalam pasangan tersebut akan acak, tidak ada korelasi.
Misalnya, korelasi positif, katakanlah, 0,50 antara AUD/USD Dan EUR/USD artinya ketika AUD/USD menguat, EUR/USD juga telah menguat sebesar 50%, menurut data sebelumnya. Hal ini dapat diamati pada grafik di bawah ini.
Bagan di bawah menunjukkan korelasi mata uang antara EUR/USD (biru) dan GBP/USD (merah). Ukuran koefisien mata uang dapat dilihat pada grafik sekunder berwarna merah, menunjukkan bahwa meskipun pasangan mata uang sering kali bergerak ke arah yang sama, terkadang pasangan mata uang tersebut berkorelasi negatif. Puncak mewakili titik-titik pada grafik yang menunjukkan korelasi positif, sedangkan titik terendah menunjukkan korelasi negatif.
Grafik EUR/USD-GBP/USD menunjukkan koefisien mata uang
Sementara itu, grafik kedua ini menunjukkan korelasi mata uang antara keduanya USD/CHF (emas) dan EUR/USD (biru). Koefisien mata uang menunjukkan bahwa meskipun korelasi ini sebagian besar bersifat negatif, terkadang berkorelasi positif.
Baca tabel korelasi mata uang
Tabel korelasi mata uang menunjukkan hubungan antara pasangan mata uang utama dan pasangan mata uang lainnya selama periode waktu yang berbeda, namun seperti yang terlihat pada grafik di atas, Korelasi mata uang dapat dan memang berubah lebih banyak waktu.
Misalnya, tabel berikut menunjukkan GBP/USD terhadap lima pasangan mata uang utama dalam sampel 20 hari, 60 hari, dan 90 hari:
| GBP/USD | EUR/USD | USD/JPY | USD/CHF | USD/CAD | AUD/USD | NZD/USD |
|---|---|---|---|---|---|---|
| 20 hari | -0,16 | 0,25 | 0,50 | -0,35 | -0,33 | -0,57 |
| 60 hari | 0,77 | -0,29 | -0,58 | -0,67 | -0,12 | -0,46 |
| 90 hari | 0,61 | 0,20 | -0,36 | -0,45 | -0,01 | -0,03 |
Sumber: https://tradecaptain.com/correlation-studies
GBP/USD dan USD/CHF, misalnya, menunjukkan korelasi positif dalam jangka waktu yang lebih pendek yaitu 20 hari. Namun, pasangan ini secara keseluruhan dianggap berkorelasi negatif karena alasan yang mirip dengan USD/CHF dan EUR/USD. CHF adalah a mata uang safe haven dan dapat terapresiasi dengan tajam ketika terjadi gejolak ekonomi dan ekuitas jatuh, yang merupakan salah satu alasan yang mungkin menjelaskan angka-angka negatif tersebut.
Mengapa pedagang menggunakan korelasi mata uang
Trader biasanya menggunakan korelasi mata uang untuk melakukan perdagangan antar pasar, melakukan lindung nilai terhadap posisi, dan mendiversifikasi risiko.
Perdagangan antar pasar
Mengidentifikasi pasar yang berkaitan erat satu sama lain dapat berguna karena, jika suatu pola tidak jelas di satu pasar, pola yang lebih jelas dapat digunakan di pasar kedua untuk membantu pedagang melakukan perdagangan di pasar pertama.
Pasar komoditas bisa sangat berguna untuk korelasi dan contoh perdagangan antar pasar adalah berpasangan USD/CAD Dan minyak . Karena Kanada adalah eksportir minyak terbesar ke AS, pasangan mata uang ini sensitif terhadap harga komoditas, dan ketika harga minyak naik CAD akan cenderung menguat terhadap USD. Contoh lainnya adalah korelasi Dolar Australia (AUD) dengan emas, dengan kenaikan harga logam mulia yang setara dengan kenaikan AUD karena negara ini merupakan salah satu produsen emas terkemuka di dunia.
Lindung nilai suatu posisi
Melakukan lindung nilai terhadap posisi juga merupakan alasan untuk memperdagangkan korelasi valas. Jika Anda bullish pada AUD dan ingin membeli AUD/USD, maka membeli USD/CHF untuk melakukan lindung nilai terhadap sebagian eksposur USD Anda mungkin merupakan langkah yang cerdas.
Berbeda nilai pip atau poin dapat digunakan untuk keuntungan trader saat melakukan lindung nilai terhadap eksposur. Jika nilai pergerakan pip untuk pasangan tertentu mungkin $10 untuk lot 100.000 unit, pasangan yang berkorelasi negatif dengan nilai pergerakan pip di $9,20 untuk jumlah unit yang sama dapat mewakili lindung nilai yang berguna.
Diversifikasi risiko
Trader juga dapat menggunakan korelasi mata uang untuk mendiversifikasi risiko. Misalnya, memiliki tiga perdagangan (GBP/NZD, USD/JPY, dan EUR/JPY) berarti Anda dapat menjalankan analisis antara ketiga pasar tersebut untuk memastikan ketiga pasar tersebut tidak berkorelasi, sehingga secara efektif mendiversifikasi perdagangan Anda.
Ringkasan: Tips perdagangan korelasi forex
Singkatnya, saat membuat strategi trading korelasi forex, beberapa faktor yang perlu dipertimbangkan saat melakukan trading adalah:
- Gunakan korelasi antar pasar untuk keuntungan Anda: Carilah pasar yang memiliki korelasi positif atau negatif yang kuat dengan eksposur yang Anda cari, seperti indeks saham utama. Perdagangan valas, dalam banyak kasus, dapat memberikan lebih banyak likuiditas dan akses 24 jam ke pasar.
- Temukan pasar mata uang dengan korelasi positif atau terbalik yang kuat: Korelasi di atas +0,5 dan di bawah -0,5 menunjukkan adanya korelasi yang kuat. Gunakan korelasi kuat tersebut untuk melindungi eksposur.
- Diversifikasi risiko: Jika Anda ingin mendiversifikasi risiko, carilah pasar dengan angka korelasi antara -0,3 dan +0,3 karena hal ini menunjukkan bahwa pasar tersebut tidak berkorelasi.
